📌 스몰인사이트 | 휴니드(005870)
https://n.news.naver.com/mnews/article/003/0013825798
📌 “휴니드, 실적 저점 통과…수주 확대 전망”
→ 스몰인사이트리서치는 휴니드가 단기 실적 저점을 지나고 수주 기반 성장 국면에 진입했다고 평가함
📌 수주잔고 기반 성장 가시성 확보
→ 약 2,800억 수준 수주잔고 확보
→ 글로벌 파트너십 기반으로 중장기 성장 스토리 구체화
📌 사업 구조: 군수 → 글로벌 항공·드론 전환
→ TICN·HCTRS 중심 내수 군수에서
→ 항공전자·드론·전자전 네트워크 중심 글로벌 사업으로 확장
📌 이익 레버리지 구간 진입
→ 수출 비중 약 30%, 신규 항공·드론 계약 매출 인식 시작
→ 고정비 구조에서 매출 증가 시 이익 개선 탄력 확대
📌 글로벌 밸류체인 깊게 진입
→ 보잉, 제너럴 아토믹스, 에어버스, 노스롭그루먼 등 협력
→ 무인기·헬기·미사일·3D프린팅 등 전략 무기 체계 공급망 참여
📌 차세대 통신 기술까지 확장
→ 라테코어와 Li-Fi 공동개발 진행
→ 드론·전장 통신에서 미래 통신 기술 확보 시도
📌 밸류에이션: 저평가 + 이벤트 대기 구간
→ PBR 약 0.6배 수준 저평가 상태
→ 과거 TICN 종료로 실적 공백 발생 → 시장 소외
📌 스몰인사이트 | 휴니드(005870)
https://n.news.naver.com/mnews/article/003/0013825798
📌 “휴니드, 실적 저점 통과…수주 확대 전망”
→ 스몰인사이트리서치는 휴니드가 단기 실적 저점을 지나고 수주 기반 성장 국면에 진입했다고 평가함
📌 수주잔고 기반 성장 가시성 확보
→ 약 2,800억 수준 수주잔고 확보
→ 글로벌 파트너십 기반으로 중장기 성장 스토리 구체화
📌 사업 구조: 군수 → 글로벌 항공·드론 전환
→ TICN·HCTRS 중심 내수 군수에서
→ 항공전자·드론·전자전 네트워크 중심 글로벌 사업으로 확장
📌 이익 레버리지 구간 진입
→ 수출 비중 약 30%, 신규 항공·드론 계약 매출 인식 시작
→ 고정비 구조에서 매출 증가 시 이익 개선 탄력 확대
📌 글로벌 밸류체인 깊게 진입
→ 보잉, 제너럴 아토믹스, 에어버스, 노스롭그루먼 등 협력
→ 무인기·헬기·미사일·3D프린팅 등 전략 무기 체계 공급망 참여
📌 차세대 통신 기술까지 확장
→ 라테코어와 Li-Fi 공동개발 진행
→ 드론·전장 통신에서 미래 통신 기술 확보 시도
📌 밸류에이션: 저평가 + 이벤트 대기 구간
→ PBR 약 0.6배 수준 저평가 상태
→ 과거 TICN 종료로 실적 공백 발생 → 시장 소외